Cómo invertir en CDs: 3 estrategias

A la hora de elegir un certificado de depósito, es posible que se pregunte a sí mismo -o a través de Internet- si está obteniendo el mejor tipo de interés. Al fin y al cabo, una vez que se tiene un CD, se fija ese tipo de interés durante meses o años.

No es posible predecir con exactitud los tipos de interés de los certificados de depósito en el futuro, pero sí se pueden utilizar estrategias para reducir el riesgo de perderlos cuando aparezcan tipos más altos. Al mismo tiempo, sigue obteniendo la rentabilidad garantizada y el seguro federal que ofrecen los CD.

"La tranquilidad es lo más importante para los inversores que utilizan CDs," dice Michael Kealy, entrenador de educación en la firma de corretaje TD Ameritrade.

A continuación, le mostramos tres formas principales de invertir con CDs.

Compara los mejores tipos de interés de los certificados de depósitoVeamos qué bancos y cooperativas de crédito ofrecen certificados de depósito de alto rendimiento en este momento.Muéstrame

Estrategia 1: escalera de CDs

Una escalera de CDs consiste en una inversión dividida, normalmente en cantidades iguales, en múltiples CDs de duración escalonada. Cada plazo del CD es un peldaño de la escalera, y normalmente están igualmente espaciados. Cuando cada CD vence, se reinvierte en un CD a largo plazo.

Cómo puede funcionar: Divida su inversión, digamos 10.000 dólares, en cinco CD:

• 2.000 dólares en un CD a un año

• 2.000 dólares en un CD a dos años

• 2.000 dólares en un CD a tres años

• 2.000 dólares en un CD a cuatro años

• 2.000 dólares en un CD a cinco años

Cuando venza el CD a un año, coge esos 2.000 dólares más los intereses ganados y reinviértelos en un CD a cinco años. Lo ideal es repetir esto hasta tener un CD a cinco años que venza cada año. Pero si necesita fondos un año, puede optar por retirar el CD que vence pronto en lugar de reinvertirlo.

» Más información sobre las escalas de CD, incluyendo las minescalas y los splits desiguales

Para qué sirve una escalera de CDs: Una escalera de CDs le permite diversificar los plazos de los CDs para aprovechar las ventajas de los CDs a corto, medio y largo plazo. Normalmente, cuanto más largo sea el plazo de un CD, mayor será el tipo de interés. Pero si se queda sólo con los CD a largo plazo, perderá el acceso a ese dinero durante años.

Una escalera de CD ofrece un enfoque intermedio: acceso regular a algunos fondos mientras se obtienen tipos de CD a largo plazo. Lo ideal es que los tipos suban con el tiempo, de modo que se obtengan tipos a largo plazo cada vez más altos, pero si eso no ocurre, una escalera de CDs sigue proporcionando una sólida combinación de rendimientos.

Si se preocupa por la evolución de los tipos de interés de los certificados de depósito, una escalera de certificados de depósito «le quita la presión de los hombros», dice Kealy.

Lo que hay que recordar: Una escalera de CDs funciona mejor si no retiras dinero. Asegúrese de tener un fondo de emergencia antes de invertir en CDs.

«Curiosidad por las tendencias pasadas? Vea los tipos de interés históricos de los certificados de depósito

Estrategia 2: CD barbell

Un CD barbell implica dividir una inversión en CDs a corto y largo plazo -los dos extremos del espectro de los CDs- pero sin plazos intermedios. Cuando los CD a corto plazo vencen, se reinvierte en CD a corto o a largo plazo, dependiendo de si los tipos del sector han subido.

Cómo puede funcionar: Divida su inversión, digamos 10.000 dólares, en dos CD:

• 5.000 dólares en un CD a seis meses

• 5.000 dólares en un CD a cinco años

Cuando venza el CD a seis meses, compruebe los tipos de interés en varios bancos o, en su caso, en su agencia de valores. Si los tipos a cinco años han subido, reinvierta el dinero en un CD a cinco años. O bien, si los tipos no han subido lo suficiente o no han subido en absoluto, reinvierta los 5.000 dólares más los intereses obtenidos en otro CD a seis meses. La mitad de sus fondos podrían permanecer en CDs a corto plazo durante un tiempo si los tipos se mantienen planos o bajan. Sin embargo, gracias a los frecuentes vencimientos, puede optar por invertir ese dinero en otra parte.

» Más información sobre cuándo elegir el plazo del CD

Para qué sirve una bala de CD: Cuando espera que los tipos suban, un CD barbell le da acceso frecuente a algo de dinero en efectivo hasta que esté listo para fijar un plazo más largo. También se cubren las apuestas aprovechando los tipos actuales a largo plazo. Por lo general, la rentabilidad global tiende a ser una media de los CD a corto y largo plazo.

Lo que hay que recordar: Un CD barbell está menos diversificado que un CD ladder, lo que lo hace más arriesgado en el sentido de que podría perderse unos tipos más altos en el futuro. Puede poner más dinero en el extremo a corto o largo plazo de una barra, pero esto podría tener sentido sólo si entiende -o habla con un asesor financiero- cómo los mercados financieros actuales afectan a la dirección de los tipos de los CD.

"Probablemente sea saludable empezar con la [barbell] de igual peso y ver cómo funcionan las matemáticas», dice Richard Carter, vicepresidente de productos y servicios de renta fija de Fidelity.

Estrategia 3: CD bullet

Una estrategia de CD bullet se centra en los CD que vencen alrededor de la misma fecha. Si abre CDs a lo largo del tiempo, los nuevos plazos serán más cortos que el CD inicial. A diferencia de lo que ocurre con las escaleras o las barras, no hay que reinvertir. Si sólo abre un CD, puede considerarse técnicamente una bala de CD.

Cómo puede funcionar: Digamos que planea comprar una casa en cinco años, así que pone el dinero en un CD a cinco años. A los dos años, puedes permitirte poner otra cantidad de dinero en un CD, y elegir uno nuevo que venza más o menos al mismo tiempo que el CD inicial. A los cuatro años, se invierten más ahorros en otro CD mucho más corto. Una vez finalizado el quinto año, todos los CDs vencen.

• 10.000 dólares en un CD a cinco años

• 5.000 dólares en un CD a tres años en el segundo año

• 2.500 dólares en un CD a un año en el cuarto año

Para qué sirve una estrategia de CD bullet: Por lo general, utilizará los fondos de los CD bullet para un gasto importante, como una boda o el pago inicial de una casa. Los CD suelen tener tipos más altos que otras cuentas bancarias, pero la mayoría de los CD no permiten añadir dinero gradualmente. Una estrategia de CD bullet puede ser una solución: Puede obtener CDs más cortos a lo largo del tiempo, casi como una escalera inversa de CDs, para ganar más intereses sobre los fondos que ha ahorrado desde el CD inicial.

Lo que hay que recordar: Esta estrategia tiene más riesgo, ya que no está reinvirtiendo o diversificando a través de plazos más largos de CD a lo largo del tiempo; su objetivo es una compra futura. Este riesgo se refiere a la pérdida de tipos de interés más altos en el futuro, no a la pérdida de dinero, como ocurre cuando se invierte en acciones. Además, muchos bancos renuevan automáticamente los CD, por lo que hay que estar atento a la fecha de vencimiento de los mismos para no perder la oportunidad de retirar el dinero de forma gratuita.

Cómo empezar a invertir en CD

Conocer las estrategias puede ayudarle a determinar cuándo y cuántos certificados de depósito le convienen. Los CD están disponibles en bancos y cooperativas de crédito, así como en agencias de valores. (Los CD con intermediario funcionan de forma ligeramente diferente a los CD normales.) Si necesita orientación para abrir un CD, consulte esta guía paso a paso.

Carter, de Fidelity, dice que en todas estas estrategias de CD, el objetivo es animarle a pensar en sus necesidades y a no vender o retirar el dinero antes del vencimiento. Si necesita romper el sello, sepa lo que le pueden costar las penalizaciones por retirada anticipada.